27日，中國(guó)證監(jiān)會(huì)就《證券投資基金管理公司公平交易制度指導(dǎo)意見（修訂稿）》向社會(huì)公開征求意見，明確不同組合同向交易價(jià)差的控制標(biāo)準(zhǔn)和目標(biāo)，要求在某一時(shí)期內(nèi)，同一公司管理的所有投資組合買賣相同證券，也就是同向交易的整體價(jià)差應(yīng)趨于零。公司應(yīng)嚴(yán)格控制不同投資組合之間的同日反向交易，嚴(yán)格禁止可能導(dǎo)致不公平交易和利益輸送的同日反向交易。

    證監(jiān)會(huì)有關(guān)部門負(fù)責(zé)人表示，本次修訂明確不同組合同向交易價(jià)差的控制標(biāo)準(zhǔn)和目標(biāo)。他說，公平交易管理不僅需要保證過程可控制，而且需要保證結(jié)果可核查。《修訂稿》明確要求：“在某一時(shí)期內(nèi)，同一公司管理的所有投資組合買賣相同證券（同向交易）的整體價(jià)差應(yīng)趨于零”。

    在同日反向交易方面，要求基金公司應(yīng)嚴(yán)格控制不同投資組合之間的同日反向交易，嚴(yán)格禁止可能導(dǎo)致不公平交易和利益輸送的同日反向交易。確因投資組合的投資策略或流動(dòng)性等需要而發(fā)生的同日反向交易，公司應(yīng)要求相關(guān)投資組合經(jīng)理提供決策依據(jù)，并留存記錄備查（完全按照有關(guān)指數(shù)的構(gòu)成比例進(jìn)行投資的組合等除外）。

    為加強(qiáng)對(duì)大額同日反向交易（比如成交較少的單邊交易量超過該證券當(dāng)日成交量的5%）的約束與監(jiān)督，《修訂稿》要求：“如果報(bào)告期內(nèi)所有投資組合參與的交易所公開競(jìng)價(jià)同日反向交易成交較少的單邊交易量超過該證券當(dāng)日成交量的5%，應(yīng)說明該類交易的次數(shù)及原因”，利用公開信息披露來約束基金公司行為。

    《修訂稿》還對(duì)公司內(nèi)部控制、信息披露、監(jiān)管等方面做了修訂。